¿Qué mide la beta de una cartera?

Una beta es una cifra que indica la volatilidad de un valor en comparación a un índice. Si el valor sube o baja en mayor medida que el mercado entonces su beta es mayor a 1. Por ejemplo, si un valor sube un 20 \% mientras que el mercado sólo sube un 10 \%, entonces su beta es 2 (20/10 = 2).

¿Cómo se calcula el coeficiente beta de una cartera?

Se calcula como el cociente entre la covarianza de la rentabilidad de la cartera y la cartera de referencia y la varianza de la rentabilidad de esta última cartera.

¿Qué significa un beta mayor a 1?

Es así como el Beta puede tomar valores mayores o menores a 1, dichos valores muestran la relación del activo con el mercado, de tal forma que: Una Beta mayor a 1 nos indica que el activo es agresivo, es decir, una variación del mercado provoca una variación mayor a este en el activo.

¿Cómo calcular los pesos de una cartera?

Cómo se calcula el peso en cartera de un activo Tenemos cierta cantidad de títulos de cada compañía. Multiplicando el precio de cada título por la cantidad de acciones, obtendremos la cantidad de dinero que hemos invertido en cada empresa.

¿Qué es la beta de una cartera?

Por lo tanto, la beta de una cartera (Beta portfolio) será la suma producto de las diferentes betas y pesos en cartera de cada título. Imaginemos que tenemos una cartera compuesta por dos títulos, Santander y Endesa que cotizan a 5€ y 19€ respectivamente.

¿Cuál es el coeficiente beta de una cartera?

Dependerá de la exposición de los títulos que componen la cartera, mediante un coeficiente beta (beta<1;beta>1) la exposición a la volatilidad del mercado. Las carteras deben construirse optimizando el coeficiente beta en función del ciclo bursátil del mercado, es decir, de las expectativas del mercado.

¿Qué es la beta del mercado?

La Beta del mercado es un indicador de riesgo que marca en qué medida una acción sigue las fluctuaciones del mercado, si su valor excede de 1 entonces se considera que el riesgo es mayor.

¿Qué es la beta de un activo?

Cuando hablamos de la beta (β) de un activo o proyecto, estamos hablando del rendimiento de dicho activo con respecto a un índice de referencia. Por tanto, la beta (β), reflejará el grado de volatilidad del activo, por decirlo de otra manera, es el grado de riesgo por cada fluctuación que tenga el rendimiento del mercado.